Confidential Business Plan: Do not distribute or copy this document without permission   17 

 

P

ERSONNEL 

F

ORECAST

 

 

We will be hiring two people in year one with payment of $48,000 each. Our approach is to offer 
higher rates that the competition to draw in better talent for the customers. The owner will serve as 
management and control back-office functions will front-office employees are cross trained for 
stocking, handling customers and processing transactions. We will hire additional staff each year as 
needed to regulate sales and operations support. 

 
 

 

 

 

 

Year 1 

Year 2

Year 3

Personnel Count
    Employees

2

3

4

Total Personnel

2

3

4

Personnel Wage
    Employees

96,000

$       

124,800

$          

156,000

$       

  Payroll Expenses

11,702

$       

15,057

$            

18,692

$        

Total Payroll Costs

107,702

$     

139,857

$          

174,692

$       

Personnel Forecast